（原标题：14家消金公司年报揭晓：盈利能力明显提升）
三月财报季，伴随多家上市银行和上市公司发布了2021年年报，其参股的消金机构的业绩也浮出水面。
截至目前，已有14家持牌消费金融公司交出了2021年成绩单，包括头部的招联、中银、中邮、兴业、马上及中原、湖北、哈银、晋商、海尔等其他消金公司。
那么，在竞争激烈的2021年，消费金融公司过得怎么样？
头部机构：招联领跑 马上净利排名前进两位
总的来看，目前公布业绩的消金机构均呈现业绩增长态势，尤其头部消金公司业绩表现更加突出。其中，招联消金无论是营收还是净利仍然一枝独秀，领跑行业其他机构。
年报数据显示，2021年，招联消金实现营收159.33亿元，较上年128.16亿元增长24.3%；实现净利润30.63亿元，较上年16.68亿元增长83.6%。
截至2021年末，招联消金总资产为1496.98亿元，较上年末1083.11亿元增长38.2%；负债合计1356.61亿元，较上市末972.84亿元同比增长39.4%。招联消金的总资产在行业排名仍居首位，还是唯一一家资产规模破千亿的消金公司。
如此看来，招联消金是当之无愧的行业龙头。
2021年，兴业消费金融实现营业收入83.91亿元，同比增长29.78%；净利润22.30亿元，同比增长65.14%。截至报告期末，兴业消费金融资产总额617.90亿元，同比增长38.67%；各项贷款余额580.56亿元，同比增长41.86%。
在净利润方面，兴业消金仅次于招联消金位居次席。不过，在营收方面，兴业消金不敌马上消金屈居第三位。
数据显示，2021年，马上消金实现营收100.10亿元，同比增长31.6%；实现净利润13.82亿元，同比增长94.1%。截至2021年末，马上消金总资产610.91亿元，较上年末增长16.4%；总负债527.87亿元，同比增长16.4%。
从营收看，招联消金和马上消金营收均突破百亿大关，并成为业内仅有的两家营收破百亿“巨头”。
2021年，中邮消金实现营收56.86亿元，同比增长16.92%；实现净利润12.29亿元，同比增长205.7%。截至去年末，中邮消金资产总额为444.22亿元，较上年末增长30.63%。总体而言，中邮消费金融呈现出稳中有进的发展态势。
对此，据中邮消金相关负责人表示，“中邮消金之所以在2021年业绩获得突破，这是因为2021年，中邮消费金融积极践行普惠金融理念，业务转型迈出新步伐，高质量发展取得新成效，实现业务规模、质量、效益稳步提升。首先，积极服务传统金融机构难以覆盖的人群，用户规模有效增长；其次，智慧风控体系持续优化，资产质量逐年向好；最后，科技实力持续增强，数字化经营能力取得长足进步。通过在以上几个方面的协同发力，中邮消费金融在2021年经营质效明显提升。
对于2022年的发展，中邮消金也同时表示，“2022年，对于我们来说，做好自己，提升核心竞争力才是关键，中邮消费金融将持续强化内功，多措并举为更多金融消费者带来更有价值的消费金融服务，助力消费升级，让金融服务零距离。”
从具体来讲，2022年，中邮消费金融将自营渠道建设和股东业务协同放在首位：
一是自营渠道加强用户挖掘与存量运营，提升获客活客能力；
二是与股东开展多维度联合营销，强化场景协同；
三是注重和优质平台的渠道合作，挖掘新客户。
2021年，中银消金营业收入53.46亿元，同比增长24%；净利润为8.44亿元，同比增长85.5%。截至去年末，中银消金资产合计543.26亿元，负债合计464.65亿元。
截至目前，以往的头部企业之一捷信消金并未公布去年业绩。
从总资产看，招联、兴业、马上仍居前三，随后是中银、中邮。
从营收方面看，招联位居第一，马上、兴业、中邮、中银紧随其后，和去年上半年的排位基本一致。虽然马上居第二，但从整体来看，银行系消金机构还是占据了明显的优势。
净利润方面也是如此，招联、兴业净利排在前两位，马上第三，随后是中邮、中银。
从营收增速看，马上以31.6%夺冠，然后是兴业、招联、中银、中邮。
而净利润增速则是中邮最高，为205.7%，差不多翻了两倍，然后是马上、中银、招联和兴业。
由此可见，即便是营收净利遥遥领先，但在增速方面招联和兴业却并不占优，反而是其他机构脱颖而出，这可能也是与招联、兴业本身基数较高有关。
值得一提的是，2021年上半年，马上消金净利4.41亿，排名第五，仅高于捷信的2.2亿。然而，2021年全年，马上以13.82亿元的净利润排名第三，排名前进了两位。这与其下半年净利大增密切相关。
腰部机构：业绩呈现差异化 湖北消金净利增速最快
腰部机构方面，目前有中原、海尔、锦程、湖北、盛银、哈银公布了业绩。不过，锦程消金未公布营收数据，而哈银消金、中原消金未公布净利数据。
就目前腰部平台公布的情况看，腰部平台的业绩差异化明显，中原消金营收最高，净利则是锦程消金夺魁。
2021年，中原消金实现营业收入35.95亿元，同比增长70%。
对于其业绩的出色表现，据悉，这与中原消金不断创新有关。
公开资料显示，2022年，中原消费金融作为持牌机构，其不仅具备金融科技优势，而且在风险控制和授信决策方面具有高效、精准的特点,是服务“新市民”的主力军。
除此之外，中原消费金融还创新性地研发了视觉风控、知识图谱技术，建起了10亿量级节点的知识图谱，具有毫秒级的响应能力，不仅可以让资金、技术、客户、数据、场景有效协同，而且还能降低信用识别风险，提升金融服务效率。
与此同时，在不断科技创新的同时，中原消金还积极拓宽业务、优化服务，不仅积极拓展多元化的融资渠道，比如同业拆借、发行ABS、金融债、银团贷款、财产权信托在内的多元化融资渠道，而且通过自身努力持续推动消费者树立合理、正确的消费观念，坚守金融为民的初心，在追求经济效益的同时，不忘社会效益的实现。
2021年，锦程消金实现净利润2.51亿元，同比增长107%。截至2021年末，锦程消金未经审计资产总额为112.82亿元，负债总额为99.38亿元。
营收排第二位的是海尔消金。年报数据显示，2021年，海尔消金实现营业收入20.64亿元，相较于2020年11.75亿元同比上升75.66%；实现净利润1.91亿元，相较于2020年1.23亿元同比上升55.28%；总资产155.52亿。
营收第三位则是哈银消金，截至2021年12月31日，哈银消金资产总额136.58亿元，同比增长19.88%；营业收入为9.60亿元。
净利润方面，除了锦程消金最高之外，海尔消金以1.91亿元位居第二位。第三位则是盛银消金，2021年，盛银消金实现营业收入7.10亿元，拨备前利润1.50亿元。随后便是湖北消金和晋商消金，这两家机构净利均未超过亿元。
2021年，湖北消金营业收入7.298亿元，同比增长58.5%；净利润9319.94万元，同比大增470%。
晋商消金去年营业收入5.5亿元，同比增0.7%；净利润6093.77万元，同比增长12.5%。另外，前身为包银消金的蒙商消金在更名之后也公布了业绩，2021年净利润0.78亿元。
值得一提的是，从目前公布业绩的消金机构来看，营收增速和净利增速居首位的都是腰部平台，前者为海尔消金75.66%，后者为湖北消金470%。两者的增速最高，或是因为与头部平台比较，其基数较低有关。尤其是湖北消金，由于湖北是疫情重灾区，导致其2020年净利大幅下滑超过八成，因此2020年净利基数颇低。在2021年疫情有所消退的情况下，其净利逐渐恢复至正常水平，所以出现净利增速较大的情况也在情理之中。
尾部平台方面，虽然只有小米消金和阳光消金两家公司公布业绩，但其表现也不错。
尤其是阳光消金更为突出，实现扭亏为盈。数据显示，2021年，阳光消金实现净利润1.08亿元，和2020年亏损0.96亿相比已经扭亏为盈，可喜可贺。截至2021年末，其总资产为118.73亿元。
成立近两年的小米消金也披露了业绩。2021年，小米消金实现净利润368万元，同比增长236%；截至2021年末，小米消金总资产为63.16亿元。虽然净利不算高，但小米消金净利增速还是不错，翻了两倍多，这也表明其发展潜力还是比较大的。
总的来看，腰部平台业绩虽然差异化明显，但也呈现分化，实力强的平台业绩相对好一些，实力弱的平台稍差。不过，对一般的平台来说，即便业绩不能排在前列但也有突出的地方，比如湖北消金的净利增速全行业居首。
应该说，在疫情逐渐好转的2021年，多家消金机构也抓住时机，大力发展业务以收获更好的业绩。
整体来看，头部机构中银行系业绩占优，这和去年上半年情况类似。究其原因，与参股银行资金、客户资源方面的优势密切相关。不过，马上消金的业绩在头部机构中位居前列，也说明了老牌机构竞争力并不弱，捷信由于并未公布业绩，后续有待观察。可以预计的是，未来头部企业的竞争将更加激烈。
腰部平台方面，尽管业绩普遍增长，但仍呈现差异化。未来在蚂蚁、唯品富邦消金等新平台入场之下，行业竞争将更加白热化。对腰部平台来说，在整体实力落后头部的情况下，还是应该在产品、风控、获客方面不断创新寻求突破，才能占据主动。
此外，消费金融产品利率压降已是大势所趋。2021年，多地监管部门向辖内消费金融公司等在内的金融机构进行窗口指导，要求将产品贷款利率降至24%以内。
利率的下行将进一步挤压消费金融公司的利润空间。，加上竞争激烈的大背景，2022年，消费金融公司也面临着严峻的挑战。在这种情况下，如何设计开发优质产品、吸引新客户并留存老客户、拓宽消费场景、提高风控水平将是各消费金融公司亟待思考的问题。
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